Earticle

본 연구의 목적은 국내은행의 유가증권 투자비중 증가가 경영안정성에 미치는 영향을 분석하고 자 함이다. 또한 시중은행과 지방은행으로 구분하여 유가증권 투자비중이 경영안정성에 미치는 영 향을 비교‧분석하였다. 2010년부터 2020년까지 국내은행의 패널데이타를 이용하여, 확률효과 GLS(Random effects Generalized Linear Square)모형으로 분석하였다. 분석결과는 다음과 같다. 첫째, 국내은행의 유가증권 투자비중이 증가할수록 경영안정성에 긍정적인 영향을 주는 것으로 추정되었다. BIS자기자본비율이 규제기준보다 상회하고 있는 상황이므로 위험부담여력이 확대되어 유가증권 투자규모를 증가시켰을 것으로 예측된다. 또한 유가증권투자로 인한 비이자수익의 증가는 은행의 경영안정성 제고에 긍정적인 영향을 주었을 것으로 예측된다. 둘째, 시중은행과 지방은행으로 구분하여 유가증권 투자비중이 경영안정성에 미치는 영향에 차이 가 있는지를 추정한 결과 시중은행과 지방은행의 경영안정성에는 유의미한 차이를 보이지 않았으나 유가증권투자비중과 상호작용효과는 차이가 있는 것으로 나타났다. 즉 지방은행보다 시중은행의 유 가증권 투자비중의 증가는 경영안정성을 감소시키는 것으로 추정되었다. 이러한 결과는 지방은행에 비해 상대적으로 시중은행들이 비교적 자금운용 여력이 높아 공격적인 유가증권 투자운용으로 변동 성이 증가했을 것으로 예측된다. 본 연구는 국내은행이 동조화된 대출자산 편중으로 인해 불안전성을 내포하고 있는 문제를 인식 하고 유가증권 투자비중을 증가시킴에 따라 경영안정성에 미치는 영향을 분석하였다는 점에서 의의 가 있다. 향후 국내은행들은 대출자산 쏠림현상을 해소하고, 유가증권 투자비중을 적정수준으로 높 여 자산 포트폴리오의 균형적인 조정으로 경영안정성을 제고해야 할 필요성이 있다. 또한 시중은행 들은 유가증권 투자운용 리스크를 고려한 자산운용전략으로 수익과 위험을 관리해야 함을 시사하고 있다.

The purpose of this study is to analyze the impact of the increase in the share of investment in securities by domestic banks on management stability. In addition, the effects of commercial and regional banks' investment in securities on business stability were compared and analyzed. The analysis period is from 2010 to 2020. The analysis method was analyzed with the random effect GLS model using panel data. The analysis results are as follows: First, it was estimated that as the ratio of investment in securities of domestic banks increased, it had a positive effect on management stability. The increase in non-interest income from investment in securities is expected to have a positive effect on the financial stability of banks. Second, it was divided into commercial banks and local banks to analyze the impact of the share of investment in securities on management stability. As a result, there was no significant difference in the management stability of commercial and local banks, but there was a difference in the proportion of securities investment and the interaction effect. In the future, banks will need to eliminate the phenomenon of borrowing assets and increase the proportion of investment in securities to an appropriate level to enhance management stability. It also suggests that commercial banks should manage their returns and risks with asset management strategies that take into account the risks of securities investment management.

최근 은행권의 BM 특허 취득 경쟁이 가열되고 있다. BM특허란 BM발명 즉, 영업방법 등 사업아이디어를 컴퓨터, 인터넷 등의 정보통신기술을 이용하여 구현한 새로운 비즈니스 시스템 또는 방법에 관한 특허를 말한다. BM특허 취득을 위한 활동은 은행의 경쟁력 강화 및 수익성 창출에 중요한 영향을 미칠 수 있다. 본 연구는 국내 은행의 BM특허 활동이 ROE와 ROA 수익성 성과에 미치는 영향을 분석하였다. 표본은 17개 국내은행을 대상으로 은행의 5개년(2006년-2010년) 재무제표 자료와 5년간 은행이 특허청에 출원 및 등록한 특허건수를 검색하여 자료를 수집하였으며, 가설 검증을 위한 실증분석 방법은 회귀분석을 이용하였다. 분석 결과, BM특허의 활동량과 질적수준이 수익성 성과인 자기자본순이익율(ROE)과 총자산순이익율(ROA)에 유의적인 정(+)의 영향을 미칠 것이라는 가설은 모형Ⅱ에서는 기각되었다. 그러나, 연구표본 중 극단치를 제거한 모형Ⅲ에서는 BM특허 활동량(출원비율)이 ROA와 ROE의 수익성 성과에 유의한 부(-)의 영향을 미치는 것으로 나타났다. 이러한 결과는 BM특허 출원 전까지는 BM 발명에 따르는 연구개발비 및 출원 초기 비용 등이 BM특허 출원으로 기대되는 수익창출효과보다 크기 때문으로 생각된다. 그러나 BM특허의 질적수준을 나타내는 등록비율은 ROA 수익성 성과에 5% 이내의 유의한 정(+)의 영향을 미치는 것으로 나타났다. 본 연구는 BM특허를 경영성과와 연계하여 실증 분석한 국내연구가 거의 없다는 점에서 후발 연구에 대한 선행연구로서의 의미있는 기여를 할 것으로 생각한다.

Recently competition is growing intensive for the acquisition of BM patents among domestic banks. A BM patent is a patent on a new business system or method that implemented a novel business idea like business method using IT technologies such as computer and Internet. Activities for the acquisition of BM patents can have a considerable effect on banks’ competitiveness and profitability. Thus, this study analyzed how domestic banks’ BM patent activities on their profitability performance represented by ROE and ROA. For this study, we reviewed five years’ (2006‐2010) financial statements of 17 domestic banks as well as the number of banks’ patent applications and registered patents in the Korean Intellectual Property Office during the five years, and analyzed the data through regression analysis as an empirical analysis method for testing hypotheses. According to the results of the analysis, the hypothesis that the volume and qualitative level of BM patent activities would have a significant positive effect on banks’ return on equity (ROE) and return on asset (ROA) was rejected in Model II. In Model III that removed outliers from the sample, however, the volume of BM patent activities (application rate) was found to have a significant negative effect on profitability performance ROA and ROE. This result is probably because until BM patent application, the amount of R&D expenses and initial application costs resulting from the invention of BM is larger than the amount of created profits. The registration rate, which indicates the qualitative level of BM patents, was found to have a significant positive effect on profitability performance ROA within 5%. In that there have been few empirical studies on BM patents in connection to business performance, this study as advance research is believed to make a meaningful contribution to future research.

본 연구에서는 거시경제, 대출시장, 중소기업생산의 변화로 인해 예금은행의 중소기업대출에서 나타나는 특성을 Jorda(2005)의 국소입방투영모형을 통해 살펴보았다. 실증분석결과에 따르면 중소기업대출은 거시경제 변수 중 중소기업 대출금리 변화에 가장 민감하게 반응하였으며, 중소기업 대출금리가 상승하면 중소기업대출은 감소한다. 중소기업생산과 중소기업대출 간 관계에서는 경기순응성보다중소기업대출 내 포함된 정책효과가 더 크게 나타난다. 즉, 중소기업의 경기가 하락(상승)하면 중소기업대출이 증가(감소)한다. 또한 Rolling Regression을 이용한 분석결과, 시간이 지날수록 중소기업대출의 경기순응성은 축소되어 오고 있지만 중소기업대출을 통해 공급되는 정책자금이 중소기업생산을 확대 및 유지시킬수 있을 것으로 보인다.

In this study, the characteristics of deposit banks’ SME loans due to changes in macroeconomics, loan market, and SME production were examined through Jorda (2005)’s local cubic projection model. According to the empirical analysis results, SME loans responded most sensitively to changes in SME loan interest rates among macroeconomic variables. In the relationship between SME production and SME loans, the effect of policies included in SME loans was greater than procyclicality. In other words, when the SME economy declines (rises), SME loans increase (decrease). Through the rolling regression, the procyclicality of SME loans has been reduced over time, however policies included in SME loans are expected to expand and maintain SME production.

본 연구는 국내 시중은행의 통합위험 측정시 시장위험과 신용위험간에 존재하 는 포트폴리오이론에 따른 분산효과에 대해서 실증적으로 검증하였다. 이를 위하여 최근 통합위험 측정에 있어서 연구되고 있는 하향식 통합위험 측 정방식, 즉 시장위험과 신용위험의 위험분포도를 도출하고 이들 특성을 유지하 면서 결합하는 측정방식을 사용하였다. 한편 비교모형으로는 금융회사의 내부모 형을 통해 산출되는 시장위험과 신용위험의 단순합산, 그리고 실무에서 많이 사 용되는 위험액 자체에 임의의 상관관계를 고려하는 단순통합모형을 사용하였다. 실증분석에서 시장 및 신용위험 등 위험유형별 위험을 산출하고 코플라 함수 를 이용하여 ‘09.3월말을 기준으로 국내은행에 대한 통합위험을 산출한 결과 내 부모형의 단순합산에 비해 분산효과가 31.3%로 추정되어 위험의 분산효과가 존 재하는 것으로 나타났다. 포트폴리오이론에 따르면 위험유형별 분산효과뿐만 아니라 위험유형간에도 분 산효과가 존재한다는 사실을 시사하고 있는데, 본 연구는 실증적 검증을 통하여 위험유형간에 분산효과가 존재하고 있음을 확인하고 있다. 이러한 결과는 향후 자기자본규제뿐만 아니라 이론적으로나 실무적으로 중요한 의미를 가지며, 감독 당국을 포함한 모든 시장 참가자들의 지속적으로 관심을 가져야 할 것으로 판단 된다.

One of the representative prudential regulations is the capital regulation. The current regulation and international criteria are just simply adding up the market risk and credit risk. According to the portfolio theory due to diversification effect the total risk is less than the summation of market and credit risk. This paper investigates to verify the existence of diversification effect in measuring the integrated risk of financial firm by the copula function, which is combine the different distribution maintain their propriety. The result of the test shows that in measuring the integrated risk not only the correlation and but also the proprieties of market and credit risk distribution are very important. And the tail of risk distribution is important when measuring the economic capital, especially the external impact to the financial market. This paper's contribution is that the empirical evidence in considering the relationship between market and credit risk the integrated risk is less than sum of them.

본 연구에서는 조직몰입 3요소 모형(Allen & Meyer, 1990)의 심리측정 및 개념화와 관련한 주요 문제들을 검토하고, 한국 직장인들의 조직몰입 개념을 확립하기 위해, 국내 은행재직자들을 대상으로 조직몰입 구성개념의 내적 구조를 파악하고 타당화하였다. 이를 위해 이론 및 선행연구 결과들에 기초하여 조직몰입 개념화의 방향과 연구 가설을 수립하고, 측정도구를 구성하였다(정서적 및 지속적 몰입: 3요소 모형의 문항을 일부 수정하여 사용, 규범적 몰입: Jaros, 2007의 6문항 사용). 분석을 위해 총 519명의 응답 자료에 대하여 은행 구성원들의 조직문화 인식을 검토한 후, 무선 할당을 통해 각각 290명과 229명의 독립된 2개의 자료 집단을 구성하였다. 290명의 응답 자료에 대해 탐색적 구조방정식 모형(ESEM)을 사용하여 조직몰입 구성개념의 내적 구조를 검토하였고(연구1), 229명의 응답 자료에 대해 확인적 요인분석을 통한 교차타당화를 실시하였다(연구2). 분석 결과, 은행재직자들이 생각하는 조직몰입은 정서적 몰입의 단일 개념으로 정의하는 것이 경험적으로 타당함이 입증되었고 측정을 위한 10개 문항이 추출되었다. 그동안 한국 직장인을 표본으로 3요소 모형의 일반화가능성을 검토하고 구성개념 타당도 문제를 제기한 연구들은 있었지만 관련된 후속 연구는 전무하였다. 이러한 상황에서 서구와 다른 국내의 조직문화 특성을 반영한 조직몰입의 개념화 및 타당화의 필요성을 인식하고, 그 노력의 일환으로 국내의 은행 조직을 대상으로 시도된 본 연구는 그 자체로서 의미를 가지기에 충분하다. 나아가 본 연구의 결과는 몰입 차원의 경험적인 타당화, 조직몰입 개념으로서 정서적 차원의 의미 확장, 조직문화적 측면에서 몰입 개념을 고찰하였다는 점에서 의의가 있으며, 내적 구조의 개방적 분석(ESEM 사용)을 통한 방법론적 강점을 지닌다.

We reviewed the key measurement and conceptualization problems of the Allen and Meyer's (1990) three-component model (TCM) of organizational commitment (OC), and established an unequivocal grounding of the OC concept which Korean workers perceive. To that end, we examined internal structures of OC construct and validated it in the context of workers in Korean domestic banks. Overall two studies were conducted with data collected from a sample of 519 full time workers of seven domestic banks in Korea. While affective (AC) and continuance commitment (CC) were measured using scales of the TCM as customized, normative commitment (NC) was measured using the six-item scale (Jaros, 2007) according to the researcher's hypotheses on conceptualization of OC. In study 1, measures of the 290 respondents were analyzed using exploratory structural equation modeling (ESEM). There were two phases scrutinizing factor structures of the OC scales. First, ESEM was conducted on the items of OC scale, and on the items measuring other constructs (assumed to be similar to OC or antecedents of OC). The result revealed that, contrary to our expectation, a unidimensional model of AC consisting of 10 items as indicators including six items of the AC construct and four items of the NC construct, fit the data best. In study 2, measures of the rest 229 respondents were analyzed using confirmatory factor analysis (CFA) to confirm the model developed in study1. The result revealed that the unidimensional model of AC fit the data better than the other two-factor (AC, NC) and three-factor(AC, NC, CC) models. We concluded that the construct of OC for Korean bank workers, especially domestic bank officers can best be understood as a singular construct of affective dimension which is newly conceptualized and validated through the current study. Such a result was interpreted in light of the organizational cultural value orientations in Korean domestic banks. Implications for OC theory and its application were discussed concerning the present results.

본 연구의 목적은 인터넷전문은행의 국내 연구 현황을 분석하고, 향후 연구 방향을 제시하는 것이다. 이를 위해 본 연구에서는 먼저, 인터넷전문은행의 기본 개념과 현황을 간략히 정리하고, 문헌 분석 기준을 수립하고, 수립한 기준 을 바탕으로 인터넷전문은행에 관련된 56편의 문헌을 분석하였다. 인터넷전문은행 분야의 학술적인 연구와 실무에서 참고할 수 있는 주요한 연구 결과와 향후 연구방향을 요약하면 다음과 같다. 첫째, 연구 방법적으로 비실증 연구는 의견/ 주장보다는 수학적/개념적 모델 수립의 연구를, 실증 연구의 경우에는 2차 데이터 분석 방법을 활용하고, 둘째, 개인 수준의 연구의 경우, 은행 인력에 대해 연구와 고객 대상의 연구에서 활용과 성과에 대한 심도 있는 연구가 필요하고, 셋째, 조직 단위의 연구 활성화가 필요하고, 넷째, 사회 수준 연구에서는 인터넷전문은행의 파급효과를 보다 체계적으로 분석할 필요가 있다고 판단된다.

Major objective of the study are to analyze the trends of domestic research on pure play internet banks and to propose the future research directions of the ares. To achieve the objectives, this study first summarize the basic concepts and current status of pure play internet banks, establish analysis criteria, and analyze 56 papers based on the criteria. Major research results and future research directions are summarized as follows: non-empirical research should utilize mathematical/conceptual model rather than opinion/guidance, and empirical research should employ secondary data analysis method; in case of the individual level analysis, research on the bank personnel, and on use/outcome of customers should be performed; more organizational level studies should be performed; and in case of societal level research, impact of the pure play internet banks should be analyzed in depth.

국내은행은 외환위기 이전 정부의 간섭과 규제속에서 기업광고 활동은 타 업종에 비해 비교적 소극적 형태를 보여왔다. 그러나 외환위기 이후 은행은 메시지 전략에 있어서 큰 변화를 보이며, 특히 최근에 은행간 인수합병 및 지주회사로의 통합 추세에 따라 은행 기업광고는 더욱 중요한 위치를 점유하게 되었다. 이에 본 연구는 급격한 시장의 변화에 직면하고 있는 국내은행의 기업광고를 분석하였다. 국내은행과 외국계은행의 은행 광고이미지를 보기 전과 후로 나누어 소비자의 심리변화를 분석한 결과 국내은행과 외국계은행의 기업광고 이미지는 서로 다른 형식을 추구하고 있는 것으로 나타났다. 소비자는 은행의 기업광고에서 안전성과 수익성의 강조가 우선적으로 표현되어야 하며, 이성적유형과 감성적유형의 혼합형태를 선호하는 것으로 나타났다. 표현사례에서는 모델이미지만을 강조한 형태보다는 상징적소재와 모델을 모두 강조한 형태가 호감도에서 긍정적으로 나타났다. 은행만의 새로운 상징적소재의 사용을 보다 선호하며 모델유형으로는 유명 연예인을 강조하기보다는 일반인을 기용하여 친근한 이미지를 전달하는 것을 더 호의적으로 생각하였다.

Corporate advertising of domestic banks has shown a relatively passive form compared with that of other industries in intervention and regulation of government before the financial crisis. However, After the financial crisis, advertising of banks has shown a significant change in message strategy. According to trends in M&A and the integration of holding companies between banks, corporate advertising of banks has become a more important position. This study analyzed corporation advertising of domestic banks faced with rapid change in banking market. As an analysis result of comparison with consumer's minds before and after watching advertising of domestic and foreign banks, their advertising persued different images. The consumers preferred emphasizing on safety and profitability of bank and a mixed form of an emotional type and a rational type in corporation advertising of banks. In terms of expression case, it was demonstrated that consumers think positively emphasizing on using both model and symbolic materials in advertising. In addition, because of friendly image, consumers considered ordinary person more favorable for advertising model than famous person and using of new symbolic materials of each bank was preferred.

This paper proposes a model that evaluates the efficiencies of the individual banks in Korea. The model is formulated based on DEA(Data Envelope Analysis). The input and output factors of the model are determined after scrutinizing the relevant studies of the past. The annual data from 1996 to 1998 are used for the analysis. The reason that the observation period is selected such is that to examine the changes in efficiencies of the banks before and after The 1st Restructuring of Financial Institutions that took place in early 1998. The results are expected to provide constructive information and directions for the management reformation of the individual banks, and to provide strategic clues for the restructuring of the bank industry in Korea.

We perform a comparative analysis of the efficiency of Seoul-centered commercial banks and local banks in Korea from 2007 to 2013 using DEA methods. Super-efficiency model is employed in comparing the efficiency of domestic banks, and Malmquist productivity index is used to analyze the changes in the bank-specific productivity trend. We document that capital-centered commercial banks are more efficient than local banks, but the improvement of productivity with passage of time for local banks is higher than that of capital-centered commercial banks. This is partly due to feasibility of market expansion: local banks have more market outside the locals left for expansion, while most capital-centered commercial banks are confronted with saturation of existing domestic market. Further, based on our analysis we document that bank efficiency seems to be more significantly affected by external business environment than the bank's own ability to utilize its resources. It implies that the bank's ability to adapt to changing external business environments can significantly influence its operating efficiency.

We use annual banking panel data from 2001 to 2006 to examine the effects of foreign ownership on Korean domestic banks’ performance in four areas of loan market behavior, management efficiency, transmission of advanced financial techniques, and profitability. Several conclusions emerge. First, increases in foreign bank ownership do not directly increase loans to large-sized firms. Also, no significant evidence suggests that increased foreign ownership of domestic banks reduces loans to small- and medium-sized firms. Consumer loans significantly increase with the level of foreign ownership. Second, the increase in foreign ownership does not produce statistically significant cost saving, such as more layoffs and shutdowns of branches. Third, we do not find any statistically significant relationship between non-interest income and foreign ownership. We do find that higher foreign holding associates with higher foreign-related activities and lower derivative-related activities, suggesting that foreign investors prefer a more stable and safer bank management, particularly with foreign exchange control, rather than more aggressive management practices, such as derivatives. Finally, we do not discover a statistically significant relationship between foreign ownership and profitability as measured by return on assets (ROA). A statistically significant negative relationship does exist, however, between foreign ownership and return on equity (ROE).

국내외 금융환경은 급변한 변화로 불확실성이 커지고 있고 은행의 대형화, 세계화되는 추세에서 새로운 시스템과 국제표준에 관련한 IT분야에 투자가 집중되면서 지식경영에 대한 중요성은 상대적으로 줄어들고 있다. 은행의 이러한 경영방식의 추세는 지속적인 지식경영을 수행하기 위해서는 정량적인 평가 방식의 부재, 지식을 관리의 대상으로 보고 기술･중심적인 접근방법을 강조함으로써 지식의 주체가 인간을 소외하고 있다는 점 등이며 단기적인 경영성과에 급급한 나머지 장기적인 지속가능한 지식경영의 이해부족에 그 원인이 있다고 하겠다. 전술한 3가지 상황이 해결되고 마지막으로는 지식경영시스템 중심의 지식통합과 창의적인 커뮤니케이션, 분산된 지식을 통합하여 제공함으로서 조직 구성권의 정보 활용 능력을 증대시켜야 지식경영을 통한 국내 은행들의 경쟁력 강화 및 급변하는 환경에 적응할 수 있는 해결책으로 사용할 수 있을 것이다.

In the increasing uncertainty and gormandizing and globalizing trends of bank system due to quick changes of global banking setting, significance on knowledge management has relatively dwindled with investments focused on IT areas related to new systems and international standards. Such current of banks' management style is derived from the factors that they see lack of quantitative assessment method and knowledge as management objects for steady knowledge management, stress technology-centered approach, resulting in the knowledge main body alienating a man, and short-term management performance brings about lack of understanding of knowledge management. Solution of above-mentioned three circumstances and integrated provision of knowledge management system focused consolidation and creative communication, and dispersed knowledge, increased information applicability of organization members will be used as a solution strengthen competitiveness and adapt rapidly changing environment of domestic banks through knowledgement.

none

본 논문은 2002년부터 2016년까지의 년간 자료를 이용하여 은행내부변수와 외부거시변수가 은행 수익성을 나타내는 대표지순인 ROE에 어떤 반응을 미치는지에 대해 분석하였다. 방법론으로는 Arellano and Bond(1991)가 소개한 First-Difference Generalized Method of Moments(GMM DIF)를 사용하였다. 여신건전성, 대출비율, 생산성, 노령화 지수는 은행 수익성에 실질적으로 영향을 미치기는 하지만 본 분석에서는 유의적인 의미를 갖지는 못한 것으로 나타났고, 나머지는 변수들은 통계적으로 의미를 띌 만큼 양(+) 또는 음(-)의 영향을 미치는 것으로 나타났다. 물가수준과 시장집중도가 높을수록 은행수익성에 부(-)의 영향을 미치고, 주택매매지수는 양(+)의 영향을 미치는 것으로 나타내고 있다.

This paper attempts to study the sensitivity of the variables affecting the profitability of domestic banks. We will examine how the various variables affect the ROE of the domestic banks. This study includes bank individual variables and macroeconomic variables that might affect bank performance It applies First-Difference GMM(GMM DIF) method using the annual data from 2002 to 2016. Loan quality, loan size, labor productivity, and aging index variables were not statistically significant to the banks profitability in this study. However, inflation, market concentration and national home sales index variables had statistically significant impact on banks profitability either positively or negatively.

According to the Bank Profitabilities Statistics of OECD members, Our domestic banks applying commissions for both exchange and selling/buying foreign currencies are evaluated as much higher than those of other countries banks. The theory indicates an analysis results and comparison in between banks over the world. Our domestic bank assert that, in general, the aggregated banking commission income is lower than those of other countries by comparing in the field of non-interests profits. Viewing by another analysis in details, some commission rate applying to domestic services are far below than cost basis, but other commission rate applying to foreign currency transaction services is abnormally higher. Such unfair rate should be lowered to the similar level to other banks in the world and also the actual cost should be reasonably reevaluated in the reasonable manner. One more thing, The writer suggest that domestic banks should spend efforts to increase their income by improving and diversifying with the various type of new commissions applied to domestic market, such as multi-functional financial services, expanding ATM services, electronic settling technique etc under today's rapidly changing and opening world financial market.

본 연구는 1999년 12월부터 2012년 12월까지 국내 상업은행들의 경영성과 결정요인에 대한실증분석을 실시하였다. 전체분석기간을 2008년 글로벌 금융위기 이전과 이후로 나누어 국내은행들의 경영성과 결정요인을 하였으며 주요 실증분석결과는 다음과 같다. 첫째, 전체 분석기간동안 은행내부변수 중에서 순이자마진, 총자산규모, 원화대출규모, 요구불 예금규모, BIS자기자본비율 및 점포수는 은행의 수익성과 정(+)의 관계에 있으나 부실여신규모, 원화유동비율, 임직원수와는 부(-)의 상관관계가 있는 것으로 나타났다. 5가지 은행외부변수중에서 KOSPI만 은행의 수익성과 정(+)의 상관관계가 있고 GDP, 장단기 금리 및 원달러 환율은은행의 수익성과 부(-)의 상관관계가 있는 것으로 나타났다. 둘째, 글로벌 금융위기 이전과 이후를 비교해 보면 은행 내부변수 중에서 순이자마진과 종업원수는 글로벌 금융위기 이후 은행의 수익성과 상관관계가 높아졌으나 NPL, 요구불예금비중,BIS비율 등 나머지 은행내부변수들과 은행수익성과의 상관관계는 낮아진 것으로 나타났다. 셋째, 은행외부변수중 은행의 수익성과 환율사이의 상관관계는 글로벌 금융위기 이후 큰 변화가 없으나, 콜금리와의 상관성은 글로벌 금융위기 이후 높아졌다. 그러나 GDP, KOSPI, 장기금리와 은행의 수익성사이의 상관성은 글로벌 금융위기 이후 낮아진 것으로 나타났다. 넷째, 회귀분석결과, 전체 분석기간 동안 은행내부변수로는 총자산증가율, BIS자기자본비율및 요구불예금이 그리고 은행외부변수로는 KOSPI수익률이 통계적으로 유의한 수준에서 은행의수익성 결정에 영향력을 미치고 있으나 다른 은행 내부 및 외부변수들의 통계적 유의성은 거의 존재하지 않는 것으로 나타났다. 전반적으로 은행의 자산규모, 점포수 및 임직원수 확대는 은행의 경영효율성 제고에 일관성 있는 정(+)의 관계를 보이지 않고 있으므로 무분별한 외형 확대보다는 무수익성 자산 축소, 예대마진확대, 사전적 위험관리체계구축, 수수료수익 기반확대 등 은행경영의 내실화에 상당한 노력을기울어져 할 것으로 보여 진다.

We study empirically the determinants of Korean commercial banks' performance with correlation and multiple regression analysis with the sample period covered from the fourth quarter of 1999 to the fourth quarter of 2012. We employ the banks' internal data such as NPL, NIM(net interest margin), total asset, number of branches and employee, liquidity ratio as well as the bank’s external variables, that is, macro economic variables such as GDP, KOSPI, Won/Dollar exchange rate, call and KTB(Korea treasury bond) rates. The major empirical results are as follows; First, during the whole sample period, bank profitability(ROE) has a positive(+) relation with NIM, BIS ratio, savings account, total asset, total loan size and no. of branch but a negative relation with NPL, liquidity ratio and no. of employees. Also, Korea’s commercial banks’ ROE has a positive relation with KOSPI but a negative relation with GDP, call and KTB rates and Won/Doll exchange rate. Second, after the 2008 global financial crisis, the correlation between NIM and no. of employee and the ROE is increased but the remaining other internal variables’ influence on the commercial banks’ ROE has decreased. Third, among the commercial banks’s external variables, there is no significant change in the impact of Won/Dollar exchange rate on the commercial bank’s ROE after financial crisis. However, the correlation between the call rate and the ROE is increased but the remaining other internal variables’ influence such as GDP, KOSPI and KTB rate on the commercial banks’ ROE has been decreased. Fourth, according to the regression analysis, the change of total asset, BIS ratio and saving account balance have a statistically significant influence on the Korea’s commercial banks’ profitability during the whole sample period as well as before and after financial crisis period. From these empirical results, we infer that these empirical results are informative for the government offcial to set a commercial banks’ regulations and policy and for the bank management to set up a asset operation and risk management system.

외환위기에 따른 IMF지원체제라는 어려운 경제환경하에서 현정부들어 시행된 국내경제 정책의 미숙과 지속적인 실패로 국내금융산업은 매우 어려운 상황에 직면하게 되었다. 특히 무분별한 통제정책으로 빅딜 등 사상초유의 구조조정이 이루어지면서 주요 국내 금융기관의 상당수가 헐값으로 외국기업에 팔리는 해프닝이 벌어지고 있다. 국내 금융산업이 사상초유의 은행퇴출 및 강제 합병, 국내은행의 해외덤핑매각, 엄청난 공적자금의 투입, 정치권의 각종 통제, 급격한 금리인하 등 예기치 못한 변화를 겪으면서 국내 은행들은 생존자체를 염려해야 하는 상황이 되었다. 이제 은행은 새로운 고객의 유치는 물론 기존의 고객을 경쟁사에 빼앗기지 않고 유지해야하는 관계마케팅전략에 관심을 기울여야 한다. 이 분야는 최근에 서비스산업에서 가장 중요하게 언급되고 있는 부분이다. 따라서 본 연구는 국내 금융기관의 거래관계 유형을 파악하고 성공적인 전략을 찾아내는 데 그 목적을 두고 있다. 연구결과 국내은행이 고객과의 거래관계를 유지하는 전략유형은 크게 4가지로 나타났다. 즉, 사회적 결속, 구조적 결속, 재무적 결속, 기타 결속 둥으로 나타났다. 그리고 이러한 전략 중에서 은행의 성과에 유용한 전략은 성과유형별로 다소 차이는 있으나 대체적으로 재무적 결속, 구조적 결속, 사회적 결속 순으로 나타났다.

Service firms have always been relationship oriented. the nature of service businesses is relationship based. As service finns, like banks, insurance finns, have grown, The masses of consumers have made the establishment of true relationships more difficult. Understanding the motivations of consumers to engage in relationships with marketers is important for both practitioners and marketing scholars. To develop an effective theory of relationship marketing, It is necessary to understand what motives consumers to reduce their available market choices. This article focuses on the development of the successful relationship strategies in domestic banks. The results of this study show the four types of relationship strategies - social bonds, structural bonds, financial bonds, and other bonds. Although the effectiveness of these strategies differs as the types of performances, All four types of relationship strategies are essential for building and maintaining relationships with customers. Totally, the order of influences on the performance is as follows; financial bonds, structural bonds, and social bonds.

우리나라에서 바젤III 유동성규제가 단계적으로 시행되면서 국내은행들은 유동성규제 특히 장기유동성규제비율을 충족시키기 위해 노력하고 있다. 무엇보다도 장기유동성규제비율을 제고하기 위해서는 예금만기를 확대해야 하나 저금리 추세가 지속됨에 따라 국내은행들이 예금만기를 확대하기에는 용이하지 않은 상황이다. 이와 같이 본 연구는 국내은행의 수신이 장기화되지 않고 단기화되고 있는 요인들을 분석하였다. 구체적으로는 국내은행의 수신 단기화 요인을 벡터자기회귀모형(VAR모형)을 이용하여 분석하였다. VAR모형에 기반한 실증분석 결과에 따르면, 전국주택매매가격지수(HOUSE), 종합주가지수(KOSPI), 장단기금리차(SPREAD), 시설대출비중(EQUIP), 신용부도위험(CDS) 등의 각 변수들과 국내은행의 단기수신비중(SHORT) 간의 관계는 예상과 같은 결과를 보였다. 다시 말해 전국주택매매가격지수(HOUSE), 종합주가지수(KOSPI), 장단기금리차(SPREAD), 신용부도위험(CDS)에 대해 양(+)의 영향을 받았으며 시설대출비중(EQUIP)에 대해서는 음(-)의 영향을 받았다. 선진국에서처럼 저금리추세가 지속됨에 따라 국내은행의 단기수신 비중은 높아진 것으로 보이며, 특히 주식가격과 주택가격의 영향을 상대적으로 더 크게 받는 것으로 나타났다. 따라서 주식시장과 부동산시장이 활성화될 경우에는 국내은행의 수신단기화 추세가 확대될 가능성도 있다.

As Liquidity Requirements in Basel III is phased, most banks should extend the maturity of bank deposits in order to raise the long term liquidity ratio. However, most banks have difficulty in doing so due to low interest trend. In this situation, the empirical study is performed for discovering factors that reduce the maturity of bank deposits. This study has tried to discover factors that increase short-term deposits ratio of domestic banks by using VAR Model. According to the analysis based on VAR model, SHORT(short-term deposits ratio) responds positively by HOUSE (house price index), KOSPI(the composite price index of stocks), SPREAD(short- and long-term interst difference) and CDS(credit default swap) respectively, while SHORT(short-term deposits ratio) responds negatively by EQUIP(loan facilities ratio) as we have expected. In other words, the short-term deposits ratio of domestic banks has been increased by the low interest trend that continues as in developed country, and influenced more by stock price and housing price in terms of asset portfolio. Therefore, if stock market and real estate market are invigorated, it would be possible to reinforce the trend of shortening deposit period for domestic banks.

본 연구에서는 은행감독의 핵심지표로 활용되고 있는 BIS 자기자본비율 자료와 이와 상관관계가 높은 주요 재무지표 자료를 이용하여 BIS 자기자본비율 추정모형을 구성하고, 시뮬레이션 기법을 통해 동 지표가 감독당국의 규제 기준에 미달할 확률을 추정하였다. 시뮬레이션을 통한 부실 추정은 상황에 따라 부실 정의의 변경이 용이하고, 시나리오가 아닌 은행 재무·경영 자료의 변동 추세를 기반으로 모의실험을 실시하는 것이기 때문에 최초 부실 발생시기와 확률분포에 의한 개별 은행의 tail-risk를 확인하는 데 유용하다는 장점이 있다. ’22.12월말 기준 추정 결과, ’23.1분기에서 ’24.4분기 기간 중 16개 국내은행 중 2개 은행의 BIS 자기자본비율이 누적 부실확률 0.01%~0.05% 수준에서 10.5% 미만으로 하락할 수 있는 것으로 나타났다. 한편, 분석 시점에서의 스트레스 상황을 가정하여 BIS 자기자본비율의 시뮬레이션 분포를 추정해 보면 위기시 분포가 좌측 방향으로 이동하는 모습을 보였으며, 7개 은행의 BIS 자기자본비율이 감독기준 이하로 하락하였다. 이 같은 상황이 발생할 누적 확률은 0.01%~0.71% 수준으로 나타났으며, 부실이 현실화 되었을 때 투입하여야 하는 정리비용은 총 1.5조 원 수준으로 추정되었다. 극단적인 시스템 리스크가 발생하였을 경우 은행 부실정리에 소요되는 비용은 천문학적 수준으로 확대될 가능성이 크다. 이 같은 상황을 방지하기 위해서는 은행의 위험요인을 미리 확인하고 사전적 대응을 통해 부실화 가능성을 최소화할 필요가 있으며, 은행 부실화가 현실화될 경우 신속한 대응을 위해 예금보험기금 등 초기 정리재원을 충분히 확충할 필요가 있다.

This study aims to construct an estimation model for a Korean domestic bank's BIS capital ratio by using key financial data that are highly correlated with the capital adequacy indicator and to determine the probability that the BIS capital ratio falls below the regulatory level using simulation techniques. Estimating the likelihood of insolvency through simulation techniques makes it easy to change the definition of insolvency depending on the economic situation. There are advantages to confirming the timing of the first insolvency and individual bank’s extreme tail-risk easily by conducting simulations based on the trend of changes in the bank's financial status rather than a stress scenario. As a result of estimation analysis as of the end of December 2022, the BIS capital ratio of 2 out of 16 domestic banks may fall below 10.5% during the period from the 1st quarter of 2023 to the 4th quarter of 2024, and the cumulative insolvency probability appears in the range of 0.01% to 0.05%. Meanwhile, when assuming a stress situation at the time of analysis, the estimated simulation distribution of the BIS capital ratio has shown to shift to the left during the crisis, and the BIS capital ratio falls below the regulatory level in 7 banks. The cumulative insolvency probability of these banks ranges from a minimum of 0.01% to a maximum of 0.71%, and the total resolution costs that would have to be paid are predicted to be around 1.5 trillion won when insolvency becomes a reality. If an extreme systemic risk occurs, the cost of resolving bank insolvency will likely increase astronomically. To prevent such a situation, it is necessary to identify the bank's risk factors in advance and minimize the possibility of insolvency through proactive response. Also, it is essential to maintain sufficient initial insolvency resolution funds, such as the deposit insurance fund.