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본 연구는 은행이 선박금융 대출에 있어서 향후에 예상되는 대손위험과 대출취급에 따 라 발생하는 원가를 합리적으로 반영하기 위해 어떻게 가산금리(spread)가 결정되는지 알 아보고자 한다. 선행연구를 통해 은행의 자금조달비용, 담보선박의 특징, 차주의 재무건전 성, 차주의 신뢰성, 시장리스크 노출정도 등 5개의 설명변수그룹을 설정한 후 다중회귀분 석(multiple regression analysis)을 이용하여 각 그룹에 속한 변수가 가산금리 수준에 미 치는 영향을 파악한다. 2010년부터 2015년 사이에 무역보험공사의 중장기수출보험 증권을 담보로 실행된 선박 금융대출건 중 컨테이너선과 탱커선에 대한 선박금융대출 약 66건을 추출하여 실증분석을 수행한다. 실증분석은 우선 전체 표본을 대상으로 분석을 진행하고 추가적으로 컨테이너선 과 탱커선 시장을 구분하여 분석을 수행한다. 선종별 분석결과, 컨테이너 선박금융의 가산금리는 자금조달비용, 담보선박의 특징, 차 주의 재무건전성, 차주의 신뢰성, 시장리스크 노출정도에 골고루 영향을 받아 결정되는 반 면, 탱커선을 위한 가산금리에는 자금조달비용과 시장리스크 노출정도만이 유의미한 영향 을 미치는 것으로 분석된다. 이러한 결과는 첫째, 탱커는 선종 다양성으로 시장이 차별화 되어 있고, 둘째, 컨테이너에 비해 완전경쟁 시장의 특성이 잘 반영되어 있으며, 셋째, 선 박운용 방식이 상이한 데서 기인하는 것으로 해석된다.

목차

< 요약 >
 Ⅰ. 서론
 Ⅱ. 선행연구
  1. 대출금리의 결정
  2. 선박금융의 가산금리
 Ⅲ. 실증분석 모형 및 분석결과
  1. 실증분석 모형
  2. 실증분석 결과
 Ⅵ. 결론
 <참고문헌>

키워드

저자

• 강병태 [ 한국무역보험공사 부사장 ] 주저자
• 이기환 [ 한국해양대학교 해운경영학부 교수 ] 교신저자
• 김명희 [ 한국해양대학교 해운경영학부 시간강사 ] 공동저자

참고문헌

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• 간행물명

  한국재무학회 학술대회

• 간기

  부정기

• 수록기간

  2006~2024

• 십진분류

  KDC 325 DDC 330