현재 위치
Home
패널요인분석을 이용한 국제 주식시장 수익률의 요인에 관한 연구
-
- 발행기관
- 한국재무학회 바로가기
-
- 간행물
- 한국재무학회 학술대회 바로가기
-
- 통권
- 2013년 한국재무학회 추계학술대회 (2013.11)바로가기
-
- 페이지
- pp.303-327
-
- 저자
-
- 언어
- 한국어(KOR)
-
- URL
- https://www.earticle.net/Article/A243360
※ 기관로그인 시 무료 이용이 가능합니다.
6,300원
원문정보
초록
- 한국어
- 본 연구는 요인분석을 이용해 국제 주식시장에서 초과 수익률의 글로벌 위험 요인이 몇 개인지를 확인하고 그 위험 요인이 무엇인지 식별하였다. 전세계 24개 인덱스의 초 과 수익률을 이용하여 분석한 결과 글로벌 위험요인은 3개인 것으로 확인하였다. 글로벌 위험요인은 글로벌시장위험을 포함하여 세계산업생산증가율과 세계이자율의 대리변수로 사용된 SDR 이자율과 관계가 깊은 것으로 보인다. 추가적으로 본 연구결과를 이용하여 Pukthuanthong and Roll (2009)이 제시한 세계 시장통합지표를 개선하였다. 새로운 지표를 이용한 결과 세계통합지표는 지속적으로 높 아져 온 것으로 확인되었다. 또한 개별 국가의 통합지표는 주식시장과 채권시장이 발달 해 있을수록 해외로부터 자금조달이 용이할수록 높은 것으로 확인되었다.
목차
Abstract
1. 서론
2. 선행연구
3. 방법론
4. 데이터
5. 분석 결과
A. 위험 요인의 수
B. 위험 요인의 식별
C. 국제통합지표의 개선 및 결정요인
6. 결론
References
Table
Figure
저자
간행물 정보
발행기관
-
- 발행기관명
- 한국재무학회 [The Korean Finance Association]
- 설립연도
- 1988
- 분야
- 사회과학>경영학
- 소개
- 본 회는 재무학 및 이와 관련되는 분야를 발전시키며 회원 상호간의 친목 도모를 목적으로 한다.
간행물
-
- 간행물명
- 한국재무학회 학술대회
- 간기
- 부정기
- 수록기간
- 2006~2024
- 십진분류
- KDC 325 DDC 330
이 권호 내 다른 논문 / 한국재무학회 학술대회 2013년 한국재무학회 추계학술대회
피인용수 : 0건 (자료제공 : 네이버학술정보)
함께 이용한 논문 이 논문을 다운로드한 분들이 이용한 다른 논문입니다.
출처 : 네이버학술정보
0개의 논문이 장바구니에 담겼습니다.